En el verano de 1989, un grupo de niños maltratados se unieron para destruir a un monstruo cambia-formas, que se disfraza de payaso y se aprovecha de los niños de Derry, su pequeño pueblo de Maine.

Albert ha crecido en Las Vegas, en el deslumbrante mundo de la magia y la fantasía. Cuando su madre muere en un accidente de coche, es enviado a vivir con su madrina Harriet Franklin, la mejor amiga de la infancia de su madre. Pero Albert se siente muy solo y buscará refugio y consuelo en Bogus, un amigo imaginario que sólo él puede ver.