En esta secuela llena de giros macabros, nos encontramos con el infame genio de las pesadillas, que ha sido debilitado tras su derrota anterior. Sin embargo, su apetito por el caos no conoce límites. Después de despertar en un penitenciario, el genio aprovecha la oportunidad para recuperar su poder y sembrar el terror entre los reclusos y el personal, volviendo a jugar con los deseos de aquellos que cruzan su camino.
Mientras una joven artista llamada Morgana está junto a un grupo de prisioneros, se convierte en el próximo objetivo, y su innato sentido de la verdad se pone a prueba cuando el genio comienza a manipular los deseos de los que la rodean, transformando sus sueños en horror. Cada deseo que cumple, lleva consigo nuevas e inesperadas consecuencias, ando a la perversa diversión del genio.
Con el tiempo corriendo en su contra y el peligro acechando cada vez más cerca, Morgana debe encontrar una forma de engañar al genio antes de que sea demasiado tarde. La tensión se incrementa mientras se desvela un mundo lleno de engaños y traiciones, y las líneas entre la realidad y las ilusiones se difuminan. La lucha por la supervivencia y la lucha entre el bien y el mal se intensifican en una película que examina lo que realmente significa desear algo. ¿Logrará Morgana vencer a esta entidad maligna, o su destino estará sellado en el caótico mundo de los deseos cumplidos?